Investissements pour se protéger contre l’inflation: terres agricoles, REIT, métaux précieux

La Réserve fédérale promettant de maintenir le taux des Fed Funds à 0% ou proche de 0% pendant des années, il est bon de penser à l’inflation potentielle à l’horizon. Plus précisément, nous devrions nous renseigner sur les investissements qui peuvent se protéger contre l’inflation et également profiter de l’inflation.

Si nos revenus et nos rendements d’investissement ne battent pas l’inflation chaque année, sur une base relative, nous perdons. C’est donc à chacun de nous de suivre au moins l’inflation.

Mon objectif annuel de croissance de la valeur nette est de 10%, ce qui est en moyenne 5 fois plus élevé que l’inflation. 10% était relativement facile à battre lorsque j’avais un emploi de jour avant 2012. Aujourd’hui, c’est relativement plus difficile à battre avec une exposition au risque similaire. Mais je n’arrêterai pas d’essayer parce que j’ai maintenant une famille.

Ce qui suit est un article sur l’investissement comme couverture contre l’inflation par FarmTogether, une plateforme d’investissement de premier plan dans les terres agricoles et un sponsor dédié aux samouraïs financiers.

Investir comme couverture contre l’inflation

L’inflation est une réalité incontournable. Le pouvoir d’achat des liquidités a une incidence directe sur la valeur de vos avoirs—Volatilité du marché peut rendre difficile l’obtention d’une idée précise et stable de la valeur de votre portefeuille.

Une stratégie financière solide signifie se couvrir contre les baisses sous autant d’angles que possible. L’inflation n’est peut-être pas le premier facteur de risque auquel on pourrait penser pour minimiser les inconvénients de l’investissement. Cependant, l’inflation peut être un facteur crucial pour maintenir la valeur de l’ensemble de vos avoirs.

Selon la façon dont vous choisissez de vous couvrir contre l’inflation, vous pouvez même vous ouvrir à un investissement qui fait plus que simplement protéger les actifs.

Les multiples tactiques disponibles pour se protéger contre l’inflation peuvent créer des occasions uniques de faire plus que simplement dépasser l’inflation. Laissez-nous explorer plus en détail.

Comment l’inflation affecte les investissements

Le niveau exact d’inflation est difficile à prévoir, mais il est facile à identifier. Les caractéristiques de l’inflation: la réduction du chômage, la hausse des salaires et l’augmentation des produits de base et des matières premières peuvent toutes influencer la probabilité d’une prochaine période inflationniste.

Lorsque l’inflation frappe, ses impacts sur l’économie sont multiples. Les coûts associés aux prêts augmentent, le pouvoir d’achat diminue et la confiance des consommateurs diminue.

Selon votre portefeuille, certains ou tous ces phénomènes pourraient avoir un impact négatif sur vos investissements. Les investisseurs souhaitant accroître leur pouvoir d’achat à long terme ont une route difficile devant l’inflation. Plus généralement, une période inflationniste peut vous offrir moins d’occasions de maximiser la croissance et, dans certains cas, de réduire le pouvoir d’achat global de votre portefeuille.

L’inflation n’a cependant pas un impact égal sur tous les types d’investissement. Ceux qui ont des flux de trésorerie fixes et à long terme voient un rendement diminué en ce qui concerne le pouvoir d’achat.

D’un autre côté, les matières premières et autres produits dont les flux de trésorerie fluctuent en flux et en reflux ont tendance à mieux s’en tirer pendant les périodes inflationnistes.

Pourquoi il est important de se protéger contre l’inflation

Si, comme la plupart des investisseurs, votre objectif est de maximiser votre taux de retour. Cela signifie également essayer d’obtenir un taux de rendement aussi supérieur que possible au taux d’inflation.

Un niveau élevé d’inflation crée une «taxe» sur le capital. L’impôt doit d’abord être payé avant qu’une société puisse produire un rendement réel pour ses actionnaires.

Le ténia de l’inflation

Comme l’a dit un jour Warren Buffett,

«L’inflation agit comme un gigantesque ténia des entreprises. Ce ténia consomme de manière préventive son régime quotidien requis de dollars d’investissement, quelle que soit la santé de l’organisme hôte. Quel que soit le niveau des bénéfices déclarés (même s’ils sont nuls), plus de dollars pour les créances, les stocks et les immobilisations sont continuellement requis par l’entreprise afin de simplement correspondre au volume unitaire de l’année précédente.

Moins l’entreprise est prospère, plus la proportion de nourriture disponible revendiquée par le ténia est grande. Le ténia de l’inflation nettoie simplement l’assiette. »

Comment l’inflation a affecté les actions dans le passé

L’inflation en Amérique était la plus élevée dans les années 1970. Cependant, la pire performance boursière des années 1970 est survenue lorsque l’inflation a atteint son premier pic, et non lorsque l’inflation a culminé.

De 1972 à 1973, l’inflation a doublé pour atteindre plus de 6%. En 1974, l’inflation a augmenté de 5% à 11%. Au cours de ces deux années, le S&P 500 a diminué de 40%.

Au moment où l’inflation a atteint 13,5% en 1980, le S&P 500 était revenu en territoire positif. Cependant, sur une base corrigée de l’inflation, les années 1970 n’ont montré aucun rendement réel pour les actions.

Pour aider à augmenter les chances de vaincre l’inflation, les investisseurs en actions devraient se concentrer sur les entreprises dotées d’un fort flux de trésorerie et d’un fort pouvoir de fixation des prix.

Comment l’inflation affecte les titres à revenu fixe

Les placements à revenu fixe ont également tendance à éprouver des difficultés pendant les périodes d’inflation accélérée. Lorsque l’inflation augmente, le paiement à taux fixe d’une obligation perd son pouvoir d’achat.

En outre, la Réserve fédérale a tendance à augmenter son taux de fonds fédéraux pendant une période d’inflation élevée pour lutter contre l’inflation. Par conséquent, les placements à revenu fixe deviennent relativement moins attrayants parce qu’ils paient un taux relativement plus bas. Un placement à revenu fixe peut perdre de sa valeur au point où son rendement est compétitif par rapport aux placements à revenu fixe concurrents.

Des investissements qui peuvent se protéger contre l’inflation

La meilleure façon d’aider se prémunir contre l’inflation consiste à affecter des fonds à des produits financiers dont la valeur n’est pas aussi étroitement liée aux augmentations et aux diminutions du pouvoir d’achat.

Les investissements qui fournissent également des dividendes indépendamment de la performance du marché peuvent également fournir une couverture contre l’impact de l’inflation sur la performance du marché.

Ces actifs peuvent offrir un degré de résilience là où d’autres investissements ne le peuvent pas. Mieux encore, plusieurs d’entre eux peuvent même fournir dividendes et les paiements aux actionnaires également.

Métaux précieux et produits de base

Certaines des stratégies les plus courantes de couverture contre l’inflation comprennent l’achat or, de l’argent, du grain ou même du jus d’orange. Ce ne sont là que quelques-uns des nombreux produits de base qui peuvent conserver leur valeur face à l’inflation.

Lorsque le pouvoir d’achat diminue, ces articles ont tendance à conserver leur valeur. Beaucoup deviennent encore plus précieux à mesure qu’ils deviennent plus difficiles à payer.

Vous trouverez ci-dessous un graphique qui montre les performances des actifs réels pendant les périodes de surprise inflationniste positive. Les ressources naturelles, les infrastructures, l’immobilier et les matières premières sont les plus performants, tandis que les obligations sont les moins performantes.

Vous trouverez ci-dessous un graphique qui montre les caractéristiques de rendement des actifs de 1970 à 2018. Notez que les terres agricoles américaines ont eu le rendement annuel moyen le plus élevé de 10% avec un écart-type relativement faible de 6,5%.

Pendant ce temps, le NASDAQ avait un rendement moyen annuel similaire de 9,7%, mais un écart-type beaucoup plus élevé de 24,6%. En d’autres termes, investir dans le NASDAQ à forte intensité technologique est beaucoup plus volatil.

L’immobilier comme jeu d’inflation

L’immobilier a tendance à surfer sur la vague d’inflation plutôt que d’être touché par l’inflation. En d’autres termes, la demande de biens immobiliers l’emporte sur le coût des taux hypothécaires plus élevés.

Les propriétaires ont tendance à être en mesure de facturer des loyers plus élevés dans un environnement inflationniste et de forte demande. En conséquence, les valeurs immobilières augmentent.

Dans le même temps, les propriétés locatives ont tendance à avoir plus de valeur dans un environnement de taux d’intérêt extrêmement bas où l’inflation est minime car la valeur des revenus locatifs augmente. Il faut plus de capital pour produire le même montant de revenu ajusté au risque.

En tant que l’une des bases de la survie, l’immobilier est l’un des plus performants dans presque tous les types d’environnement inflationniste.

Investir dans les terres agricoles comme un jeu d’inflation

Investir dans les métaux précieux, les matières premières et les FPI sont toutes des options populaires pour se couvrir contre l’inflation. Cependant, plus ces options sont populaires, plus elles deviennent relativement chères.

L’investissement dans les terres agricoles, en revanche, offre une excellente option comme couverture contre l’inflation.

Avec les terres agricoles, vous obtiendrez des rendements de l’appréciation des terres lorsque vous les vendez ainsi que des revenus annuels en espèces provenant des cultures. La valeur des terres agricoles augmente au moins aussi vite que l’inflation pour une bonne raison. À cause de ce qu’il crée – la nourriture.

Les aliments constituent la troisième catégorie en importance utilisée pour calculer l’indice des prix à la consommation, ou IPC, l’une des deux mesures les plus courantes de l’inflation. Tout comme l’immobilier, la nourriture est une nécessité pour tous les ménages. Sur un revenu moyen des ménages de 82 852 $, environ 10% sont consacrés à la nourriture.

Cela signifie que l’inflation est en partie calculée sur la base du prix des principaux produits de base. Ensuite, à mesure que les prix des denrées alimentaires – ou si vous possédez des terres agricoles, des cultures – augmentent, ces changements se reflètent dans l’inflation.

Cet investissement alternatif est l’une des classes d’actifs les plus attractives, sur une base risque-rendement. Historiquement, les terres agricoles ont démontré peu de corrélation avec les classes d’actifs traditionnelles, telles que les actions et les obligations. Cette qualité fait des terres agricoles un ajout souhaitable à tout portefeuille cherchant à accroître la diversification et à réduire la volatilité.

Investissez dans les terres agricoles avec FarmTogether

Avec FarmTogether– l’équipe d’investissement institutionnelle prééminente dans le domaine – vous pouvez bénéficier de l’expertise d’une équipe de professionnels de la finance qui gère les opportunités d’investissement avec un rendement cible de 7 à 13% et des rendements de trésorerie de 3 à 9%.

L’un des autres avantages que FarmTogether offre aux investisseurs qualifiés est la possibilité de prendre de petits engagements. En tant qu’investisseur accrédité, vous n’aurez besoin que de 10 000 $ pour commencer. Vous verrez une myriade d’opportunités d’investissement dans les produits agricoles et les emplacements à travers le pays.

Les périodes de détention sont aussi courtes que cinq ans et les investissements s’accompagnent de fenêtres de liquidité annuelles permettant de sortir plus tôt. Les frais sont bas et le site FarmTogether présente toutes les spécificités de l’opportunité, allant du rendement de trésorerie, de la détention cible, de la taille de l’offre et du TRI cible dans une interface intuitive et riche en données.

Anticiper l’inflation peut être une entreprise délicate. Il n’est pas nécessaire de se couvrir contre l’inflation. FarmTogether offre une couverture majeure contre l’inflation tout en offrant une opportunité d’investissement unique que d’autres investissements courants ne peuvent pas. Inscrivez-vous pour vous protéger contre l’inflation et profiter potentiellement de l’inflation avec FarmTogether ici.